澳洲BCR百汇2020年5月4日市场分析

美元指数

基本面汇总：

全球防控新冠疫情的措施过去一周取得初步进展，因此市场对持有美元的避险需求下降。与此同时，美联储维持近零利率不变，重申利用“所有工具”支撑美国经济的承诺，此番宽松的政策导致美元承压，美元指数周线收低1.16%。另外鉴于美国大量人员失业，消费者支出可能还需要几个月才能完全恢复，这削弱了市场积极买进美元的兴趣。可见在疫情结束之前，美联储不大可能将利率提高至0%以上，美联储仍需为市场提供足够的流动性。

技术面分析：

美元指数前交易日震荡盘整，日线小幅收阴，今早盘价格向上高开。从盘面上来看美元指数于上周四强势下破趋势线后，今早盘虽反弹高开但仍受阻于该位置。日线级别MACD由多转空，RSI强势下破50中线，后市风险偏下行。目前继续关注图中黑框位置即99.55一带的阻力效果，若价格可维持于该位置下方，美元指数后市将进一步下探至98.35附近。

阻力位：99.55  101.00

支撑位：98.35 97.55

美元指数天图

澳元兑美元

基本面汇总：

澳元兑美元上周冲高回落，周线录得跌幅。因投资者预期疫情封锁最糟糕的阶段可能结束，强化了作为商品货币的澳元自3月以来的明显反弹势头。这种观点提振汇价连续第四周走高，盘中一度录得七周高位0.6570。但因为全球贸易形势可能出现新的干扰，短期的经济前景仍使澳大利亚规模庞大的大宗商品出口行业处于不利地位，后半周澳元涨幅受到限制。悉尼时间明天下午2点30分即将澳储行将公布新一轮利率决议，望投资者关注。

技术面分析：

澳美前交易日延续跌势，日线收阴，今早盘价格小幅反弹。日线级别MACD出现死叉， RSI回落至50中线，后市有继续下行的风险。从盘面上来看澳元于0.5700触底反弹后，盘面整体偏多，但是前日强势下破0.6435重要支撑位，支撑转化为阻力，目前需要关注价格在该位置的回踩表现。若价格可以维持在0.6435下方，则澳元将打开新一轮的下行。今日策略建议在0.6435附近逢高做空。

阻力位：0.6435 0.6680

支撑位：0.6200 0.5985

澳元兑美元天图

纽元兑美元

基本面汇总：

新西兰的抗疫形势和对外处境与澳洲相似。纽元兑美元上周也盘中高见七周峰值0.6175，后半周受阻回落，终收复所有涨幅。但是相比于澳洲，新西兰似乎更加依赖于外部经济，同时旅游业也在新西兰经济的占有很大的比重。虽然新西兰和澳洲一样在抗疫方面表现优秀，作为首个宣布抗疫胜利的西方国家，新西兰境内将很快解除封锁措施，但是何时能开放边境仍是一个未知数。由于今年全球旅游业有可能全年停摆，因此作为商品货币的纽元的复苏在此背景下仍具有不确定性。

技术面分析：

纽美前交易日延续跌势，日线收阴，今早盘价格小幅反弹。从盘面上来看纽元自3月末以来一路震荡上行，且价格良好的运行于上升通道内。H4级别MACD由多转空，RSI强势下破50中线，后市风险偏下行。目前需要关注通道下沿的支撑效果，若价格可强势下破此处，纽元才能打开进一步的下跌空间，否则纽元将继续于通道中震荡运行。今日策略建议若价格强势下破通道下沿即0.5970后顺势做空。

阻力位：0.6200 0.6450

支撑位：0.5970 0.5845

纽元兑美元4小时图

欧元兑美元

基本面汇总：

上周欧元兑美元收高1.47%，盘中一度刷新一个月高点。除了受到美元弱势的提振，欧洲央行利率决议鸽派程度不及预期也一定程度上助涨了欧元。虽然此前市场预计，欧洲央行在新的利率决议上将宣布将扩大1.1万亿欧元资产购买规模的预期，以抑制意大利等负债国家的借贷成。但是本次欧央行没那么鸽派的声明使得看空欧元的投资者大失所望。

技术面分析:

欧美前交易日冲高回落，日线收阳，今日早盘价格短线下行。从盘面上来看欧元前交易日小时级别涨破1.0990关键阻力后，迅速受阻回落，重回该位置下方。H1级别MACD由多转空，RSI运行至50中线下方，短线趋势偏下行。今日策略建议逢高做空。

阻力位：1.0990 1.1145

支撑位：1.0780 1.0715

欧元兑美元1小时图

英镑兑美元

基本面汇总：

由于英国尚未显示出放松疫情期间封锁举措的迹象，因此糟糕的基本面导致英镑在非美货币中表现得没有那么亮眼。目前英国境内死亡病例已经超过法国和西班牙，仅略低于排名全球第二的意大利。另外，英国和欧盟之间关于脱欧后关系谈判几乎没有取得进展的迹象，双方仍未能就未来的竞争和欧盟在英国水域捕鱼权的问题弥合分歧。虽然英国上月宣布了一项3300亿英镑的紧急信贷计划，其中包括向小型及中型企业提供最多500万英镑的贷款，但该项计划起步缓慢，许多公司表示很难得到实行。

技术面分析：

镑美前交易日受阻回落，日线收阴，今日早盘价格波动不大。H4级别MACD上行动能逐渐减弱，RSI回落至50中线，短线风险偏下行。从盘面上来看英镑于1.2645受阻回落后，一路惯性下跌重回关键位置1.2470一带，目前需要关注价格在1.2385-1.2470该密集交投区的表现。今日策略建议在价格下破交投区下沿1.2385后进场做空。

阻力位：1.2470 1.2645

支撑位：1.2200 1.1990

英镑兑美元4小时图

美元兑日元

基本面汇总：

美元兑日元上周总体收低0.57%。日本央行宣布增加购买日本国债，同时扩大货币刺激措施，承诺无限量购买债券来挽救日本经济。同时首相安倍晋三宣布延长针对冠状病毒的国家紧急状态一个月，在确诊病例进一步下降之前，日本应继续实施限制措施，因此市场目光重新转回日本境内的疫情情况，一定程度上打压了日元。但是后半周美国总统特朗普的言论令股市气氛恶化，在大规模避险操作时期，日元重新跑赢。

技术面分析：

美元兑日元前交易日受阻回落，日线收阴，今日早盘价格波动不大。H4级别MACD动能微弱但仍维持下行，RSI运行于 50中线下方，后市仍有下行风险。从盘面上来看价格于106.40一带获得支撑强势拉升后，于107.30处受阻回落，前期震荡区间下沿支撑已经成功转化为阻力。目前需要继续关注价格在106.40-107.30区间双沿的表现。今日策略保守建议观望，若价格强势突破区间双沿则按照方向顺势进场。

阻力位：108.00 109.20

支撑位：106.40 105.10

美元兑日元4小时图

现货黄金

基本面汇总：

上周因美国越来越多的州尝试重启商业活动，新西兰和澳大利亚等也将逐步放松限制措施，因此市场的风险偏好被重新推动。同时新冠药物治疗试验也传来了乐观结果，现货黄金时隔一周后上周重新收跌。然而，因遏制新冠病毒蔓延的严厉措施严重扰乱了经济活动，美国4月消费者信心降至近六年低点。此外美国一季度 GDP年率录得萎缩4.8%，美国4月制造业活动指数跌至11年最低，因此市场推测美国历史上最长的经济扩张已经告终。可见更广泛的宏观背景在短期内仍对金价构成支撑。

技术面分析：

黄金前交易日触底反弹，日线收阳，今早盘价格波动不大。从盘面上来看黄金前交易日下探至双顶颈线1670一带后获得支撑快速反弹，目前于1700一带震荡盘整。H4级别MACD动能减弱至0轴，RSI平行运行于50中线，短线趋势不明朗。今日策略建议观望。

阻力位：1715.0 1738.0

支撑位：1667.0 1645.0

现货黄金4小时图

美国原油

基本面汇总：

由于美国原油库存增长低于预期，并且欧洲部分国家和美国一些城市放松疫情封锁举措，对石油需求增长的预期升温，因此上周油价反弹收高。另外石油输出国组织(OPEC)及以俄罗斯为首的产油国盟友同意自5月1日起进行创纪录规模的减产，每日削减近1000万桶石油。不过，市场依然担心全球储油能力有限，且预计随着逐步解除抗疫期间而采取的限制措施，燃料需求仅会缓慢复苏。

技术面分析：

原油前交易日震荡盘整，日线收十字星，今早盘价格波动不大。从盘面上来看价格上破双底颈线19.2一带后，于19.2-21.5区间内开启窄幅震荡走势。H1级别MACD动能减弱至0轴， RSI亦上下穿行于50中线，短线趋势偏震荡。目前继续关注颈线位置19.2一带的支撑效果，今日策略建议在19.2附近逢低做多，若价格强势上破21.5则顺势做多。

阻力位：21.5 30.5

支撑位：19.2 12.9

美原油1小时图

风险提示

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